Redação Vindi A gestão de inadimplência é importante em qualquer tipo de negócio, pois a falta de pagamento causa um impacto direto no caixa e no planejamento financeiro.
Essa relevância é ainda maior para um negócio recorrente, que depende da constância na receita mensal para manter a saúde financeira.
Mas se você acha que a gestão da inadimplência é só cobrar, está enganado.
Conhecer bem o desempenho do negócio e antecipar-se a situações de inadimplência, facilitando a vida do consumidor, também é muito importante.
Neste artigo, vamos mostrar o que é gestão de inadimplência, como ela deve ser feita e como a automatização ajuda a lidar com esse problema.
Continue a leitura e entenda como enfrentar a falta de pagamento de forma inteligente.
Uma gestão de inadimplência eficiente melhora o fluxo de caixa e reduz riscos financeiros para a empresa.
O que é gestão de inadimplência?
A gestão de inadimplência é uma série de processos implementados por uma empresa para evitar ou solucionar situações de falta de pagamento.
Essas atividades devem controlar três aspectos do negócio:
- Faturamento: ter uma visão clara das contas a receber
- Cobranças: cobrar clientes de forma eficiente
- Pagamentos: identificar, processar e recuperar pagamentos.
É preciso conhecer bem o desempenho da empresa e criar processos bem definidos para gerenciar cada uma dessas atividades.
Dessa forma, será possível prevenir casos de inadimplência, criando meios para facilitar o pagamento e estipulando condições bem definidas na hora da venda.
Ainda assim, será inevitável lidar com a falta de pagamento eventualmente.
O trabalho é não deixar que a taxa de inadimplência escape do controle e prejudique o caixa da empresa.
Qual a taxa aceitável de inadimplência?
É difícil falarmos em “taxa aceitável”, já que é importante ficar sempre o mais perto possível do zero.
Então, esse número pode variar de acordo com as características do negócio.
Para termos uma ideia, o Sebrae aponta uma taxa ideal entre 5% e 10%.
Mas isso é relativo.
Em algumas empresas, uma taxa de até 15% poderia ser considerada aceitável, já em outros, um percentual acima de 5% já prejudicaria bastante a receita.
O porte, o segmento e o perfil do público que consome a solução podem influenciar na taxa de inadimplência.
Além disso, o próprio momento econômico do país e a política monetária a ser adotada também podem aumentar ou reduzir o índice.
Por isso, o ideal é acompanhar a taxa de inadimplência sempre, buscando meios de reduzir o problema.
A taxa geral da população, medida pelo Mapa da Inadimplência do Serasa, mostra que este é um problema generalizado no Brasil.
Segundo o indicador, em julho de 2025 havia mais de 78,2 milhões de inadimplentes no país.
Qual a importância do controle da inadimplência nos negócios recorrentes?
O controle da inadimplência é essencial em qualquer empresa, mas se torna ainda mais importante para os negócios recorrentes.
Afinal, um dos grandes diferenciais competitivos da recorrência é a previsibilidade de receita, uma vez que a empresa se organiza financeiramente a partir de mensalidades e assinaturas.
Quando há inadimplência, essa garantia é rompida e todo o planejamento financeiro do negócio recorrente é impactado.
Como resultado, a empresa pode ter uma queda na sua Receita Recorrente Mensal (MRR).
E não é tão simples recuperar o faturamento, já que seria necessário adquirir um novo assinante ou fazer upgrade em uma conta para compensar a perda.
Ou seja: a inadimplência na recorrência representa um grande risco financeiro que deve ser mitigado.
Além de gerar rombos no caixa, a falta de pagamento também prejudica os investimentos do negócio e pode afetar até mesmo a qualidade dos produtos e serviços, considerando que os custos aumentam.
Dessa forma, as empresas que atuam na recorrência precisam ter o dobro de atenção ao controle de inadimplentes e às estratégias de cobrança.
O que causa a inadimplência? Principais motivos
Entender as razões por trás do atraso nos pagamentos é essencial para uma estratégia de cobrança realmente eficaz, especialmente em negócios com receitas recorrentes.
Veja os principais fatores que levam à inadimplência:
- Esquecimento do vencimento, especialmente quando o cliente não recebe lembretes automáticos por e-mail, SMS ou WhatsApp
- Falhas técnicas na cobrança automática, como cartão vencido, limite insuficiente ou preenchimento incorreto dos dados de pagamento
- Ausência de alternativas de pagamento, dificultando a quitação (oferecer só boleto bancário, sem opções como Pix, cartão ou link de pagamento, por exemplo)
- Cobranças mal comunicadas, com mensagens genéricas, pouco claras ou que não orientam corretamente sobre valores, prazos e formas de pagamento
- Dificuldades financeiras temporárias, como imprevistos pessoais ou profissionais que impactam diretamente a capacidade de pagamento
- Cobranças em horários ou canais inadequados, o que pode gerar incômodo e levar o cliente a ignorar os avisos
- Experiência ruim com o serviço, quando o cliente sente que não recebeu o valor prometido ou enfrenta problemas de suporte, o que reduz o comprometimento com o pagamento
- Falta de acompanhamento pós-venda, que faz o cliente se sentir desassistido e menos engajado com a continuidade do contrato
- Churn involuntário, quando o cliente ainda deseja o serviço, mas perde o acesso por falha no processamento da cobrança.
Uma boa parte dos casos de inadimplência são resultado de falhas no processo, e não da intenção de não pagar.
Por isso, investir em automação de cobranças, comunicação segmentada e canais de pagamento flexíveis é fundamental para reduzir atrasos e manter a previsibilidade da receita.
Qual departamento cuida da gestão de inadimplência?
A responsabilidade pela inadimplência costuma recair sobre o setor financeiro da empresa, mas em negócios estruturados a gestão eficaz desse problema envolve diferentes áreas.
Veja como essa divisão de responsabilidades pode funcionar:
Financeiro
O departamento financeiro lidera a gestão de inadimplência.
Monitora os recebimentos, identifica atrasos, coordena a régua de cobrança e cuida de relatórios financeiros e indicadores como inadimplência média, ticket vencido e recuperação de crédito.
Cobrança (ou crédito e cobrança)
Em empresas maiores, o setor de cobrança pode operar de forma separada ou integrada ao financeiro.
É o time que executa as ações de cobrança, entra em contato com os clientes inadimplentes, negocia condições e, quando necessário, encaminha o caso para protesto ou negativação.
Atendimento ou Customer Success (CS)
Em negócios recorrentes, manter o relacionamento com o cliente ativo é estratégico.
Por isso, o time de customer success atua como ponte entre cobrança e retenção, identificando casos de churn involuntário e propondo soluções antes do cancelamento.
TI ou operações
É quem garante que os sistemas de automação de billing estejam funcionando corretamente.
Retentativas mal configuradas ou a ausência de notificações automáticas são exemplos de responsabilidades da TI que podem comprometer toda a régua de cobrança.
A gestão da inadimplência é, portanto, um processo compartilhado, que exige integração entre áreas para garantir agilidade e atendimento humano e orientado à recuperação da receita.
Como descobrir o risco de inadimplência?
Antecipar o risco de inadimplência é uma estratégia inteligente para manter a saúde financeira do negócio e evitar surpresas no fluxo de caixa.
Em vez de agir só após o atraso, empresas mais estruturadas já analisam o comportamento dos clientes antes mesmo do vencimento da fatura.
Esse risco pode ser identificado por meio de alguns critérios, como:
- Dados cadastrais incompletos ou inconsistentes, que podem indicar menor comprometimento
- Histórico de pagamentos anteriores, tanto dentro da empresa quanto em birôs de crédito
- Mudanças recentes no padrão de consumo, como redução no volume contratado ou aumento de chamados no suporte
- Segmento ou perfil de cliente com alta taxa de inadimplência, com base em dados históricos.
Além disso, ferramentas de automação e plataformas de billing ajudam a cruzar esses dados de forma ágil, permitindo ações preventivas mais eficazes, como ajustes na régua de cobrança ou oferta de formas alternativas de pagamento.
A seguir, mostramos como aplicar esses indicadores para prever e reduzir o risco de inadimplência no seu negócio.
Como fazer uma boa gestão da inadimplência? 9 dicas práticas
Gerenciar a inadimplência com eficiência exige mais do que apenas cobrar atrasos.
É necessário atuar de forma estratégica, preventiva e integrada aos demais processos financeiros do negócio.
Empresas que trabalham com modelos de receita recorrente (como SaaS, academias e clubes de assinatura) precisam garantir previsibilidade de caixa, o que torna a gestão da inadimplência ainda mais crítica.
Veja a seguir nove práticas fundamentais para estruturar esse processo de ponta a ponta.
1. Crie políticas de crédito eficientes
Antes de vender, defina regras claras sobre quem pode contratar seus serviços, quais são os critérios para concessão de crédito e como será feito o controle de pagamentos.
Ter uma política bem documentada evita decisões subjetivas e reduz o risco de inadimplência.
2. Faça análise de crédito e perfil dos clientes
Verificar o histórico financeiro do cliente antes da contratação é essencial para prever o risco.
Utilize birôs de crédito, score de pagamento e dados internos, como perfil de consumo e inadimplência anterior, para embasar essa avaliação.
3. Monitore os pagamentos constantemente
Acompanhe os recebimentos em tempo real e cruze as informações com a régua de cobrança.
Um painel com indicadores atualizados, como índice de inadimplência e valor vencido por faixa de atraso, permite ações rápidas e precisas.
4. Aplique técnicas de cobrança estratégica
Use abordagens diferentes conforme o perfil e o estágio do atraso.
Clientes com histórico positivo merecem uma comunicação mais amigável, enquanto casos reincidentes podem exigir uma régua mais incisiva ou acionamento jurídico.
A cobrança precisa ser personalizada ou automatizada, sempre com foco em recuperar a receita e preservar o relacionamento.
5. Ofereça diversas formas de pagamento
Quanto mais opções você oferecer, maiores são as chances de pagamento em dia.
Cartão de crédito recorrente, boleto com Pix, link de pagamento e carteiras digitais são soluções que facilitam a vida do cliente e ajudam a reduzir a inadimplência.
6. Faça a negociação e renegociação de dívidas
Nem todo cliente inadimplente deseja abandonar o serviço.
Muitos enfrentam situações pontuais.
Ofereça planos de renegociação, parcelamentos e descontos para pagamento à vista, mantendo a receita ativa e o cliente na base.
7. Considere usar recuperação de créditos
Para casos com mais de 60 ou 90 dias de atraso, vale avaliar a terceirização da cobrança com empresas especializadas em recuperação de crédito.
Essa prática libera o time interno e aumenta as chances de recuperar valores que seriam dados como perdidos.
8. Faça análises de riscos e tendências de mercado
A inadimplência está diretamente ligada ao cenário econômico.
Acompanhe índices de endividamento, taxas de juros e comportamento do seu setor, ajustando suas políticas de crédito e cobrança conforme os riscos aumentam ou diminuem.
9. Invista em tecnologia para gestão da inadimplência
Ferramentas de billing automatizado, régua de cobrança inteligente, retentativas de cartão e envio automático de notificações são essenciais para escalar seu negócio com controle e previsibilidade.
A tecnologia permite agir de forma proativa, com dados em tempo real e processos otimizados, além de melhorar a experiência do cliente.
Quais os benefícios da gestão da inadimplência?
Implementar uma gestão de inadimplência estruturada e contínua vai muito além de recuperar pagamentos atrasados.
Ela gera impactos diretos na saúde financeira, previsibilidade de receita e sustentabilidade do negócio.
Confira os principais benefícios.
Redução dos prejuízos financeiros
Com ações preventivas e cobrança bem executada, sua empresa deixa de perder dinheiro com valores não recebidos, aumentando a rentabilidade.
Previsibilidade no fluxo de caixa
Controlar a inadimplência permite projetar receitas com mais precisão, essencial para tomar decisões estratégicas e manter a operação saudável.
Melhora do relacionamento com o cliente
Uma cobrança bem conduzida, com comunicação clara e humanizada, preserva o vínculo com o cliente e aumenta as chances de fidelização.
Otimização de processos internos
Com o uso de ferramentas automatizadas, o time financeiro ganha tempo, reduz erros e atua de forma mais estratégica.
Aumento da recuperação de receitas
Ao aplicar uma régua de cobrança eficiente e técnicas personalizadas, as chances de reverter atrasos aumentam significativamente.
Redução do churn (cancelamento) involuntário
O churn involuntário geralmente ocorre por falhas técnicas (como cartão expirado) é evitado com automações, garantindo que o cliente continue ativo mesmo em casos de imprevisto.
Quais as consequências de não fazer a gestão de inadimplência?
Por outro lado, são várias as consequências diretas e indiretas da falta de controle de inadimplência em negócios recorrentes.
Veja as principais e como agir para evitá-las:
Fluxo de caixa negativo
A primeira consequência direta da inadimplência é ficar no vermelho, ou seja, ter um fluxo de caixa negativo no período devido à falta dos pagamentos previstos.
Com isso, a empresa pode ter seus lucros reduzidos ou, ainda pior, ficar endividada pela falta de recursos para pagar suas obrigações.
Impacto no capital de giro
As empresas recorrentes devem dimensionar um capital de giro necessário para manter suas operações, de modo que seja possível custear o funcionamento do negócio até o recebimento das receitas.
Porém, quando há inadimplência, essa reserva é diretamente impactada, prejudicando a capacidade de pagamento da empresa.
Como consequência, o negócio pode ter que recorrer ao crédito para financiar suas operações, o que significa pagar juros e ter custos mais altos.
Falta de recursos para investir
Uma inadimplência fora de controle também desidrata os recursos financeiros da empresa e trava seus investimentos.
Dessa maneira, o negócio não consegue crescer e pode até mesmo ter problemas para manter o nível de qualidade de seus produtos e serviços.
Perda de credibilidade
A reputação da empresa no mercado pode ser seriamente prejudicada devido à inadimplência.
Afinal, os consumidores e parceiros perdem a confiança em negócios que não conseguem lidar com a falta de pagamento e o endividamento.
Custos com recuperação de crédito
Se o nível de inadimplência sair de controle, a empresa terá que investir em serviços de recuperação de crédito para tentar reaver o dinheiro perdido.
Além disso, se as cobranças chegarem à judicialização, o processo se torna ainda mais demorado e dispendioso. Muitas vezes, sequer vale a pena insistir.
Dificuldade para se planejar
Por fim, uma empresa que não controla sua inadimplência é incapaz de se planejar, pois perde totalmente a capacidade de fazer projeções.
Lembrando que, na recorrência, é fundamental poder estimar a receita futura para pensar em crescimento e escalar o negócio.
Criar uma política sólida de controle e ter histórico e cadastro de seus clientes é importante para gerenciar a inadimplência.
Como uma plataforma de cobrança automática pode reduzir a inadimplência?
O crescimento de negócios recorrentes tem tudo a ver com a tecnologia atual dos meios de pagamento, capaz de evitar ou resolver casos de inadimplência sem a necessidade de uma ação humana.
Por isso, confira a partir de agora recursos que não podem faltar em uma plataforma de pagamentos eficiente.
Cartão de crédito na recorrência
O cartão de crédito tem sido muito usado por negócios recorrentes por causa da praticidade.
Basta cadastrar os dados de pagamento do cliente uma vez para que a cobrança seja realizada de forma automática a cada mês.
Além disso, o valor de cada mensalidade entra na fatura de forma isolada, sem comprometer o limite do titular.
Essa modalidade é chamada de débito automático no cartão de crédito e é uma grande aliada contra a inadimplência, pois não depende da memória ou de uma ação do consumidor para pagar pela sua assinatura.
Retentativas
Mesmo com essa praticidade, o cartão do cliente pode rejeitar o pagamento, por diversos motivos.
É comum que haja erros de sistema, que falte limite de crédito ou que um adquirente não consiga processar o pedido, por exemplo.
Nessas horas, um bom sistema conta com o recurso das retentativas, ou seja, repetições da cobrança após uma transação ter sido rejeitada.
Esse recurso pode ser do tipo simples, com a nova cobrança sendo programada para três dias depois, de forma que o cliente tenha tempo de pagar a fatura.
A Vindi conta também com a retentativa com troca de adquirente, para caso de erros no sistema que liquida os pagamentos.
Além disso, a retentativa inteligente de saldo identifica automaticamente a melhor forma de fazer a cobrança para recuperar transações que foram recusadas por falta de saldo.
Boleto e Pix
Ainda há os clientes que preferem ter o controle de quando vão pagar.
Para esses casos, o Pix e o boleto também têm recursos que podem evitar atrasos no pagamento.
O boleto pode ser enviado automaticamente por e-mail em PDF, para que o cliente pague pelo celular.
Já com o Pix na recorrência, é possível automatizar o envio do QR Code e do Copia e Cola para que a empresa não precise cobrar o cliente todo mês.
Há ainda o BolePix, um boleto bancário que inclui um QR Code para pagamento via Pix e une as vantagens de ambos os métodos.
Régua de cobrança
Você se lembra de quando falamos sobre a importância de definir processos?
Pois com a régua de cobrança automatizada, você configura apenas uma vez uma série de envios de lembretes e notificações por canais como e-mail, SMS e WhatsApp.
O primeiro envio pode ser feito para todos os clientes, como um lembrete simpático da data de pagamento.
Os seguintes, apenas para os inadimplentes, em um intervalo de tempo que você definir.
Automatizar lembretes, segmentar clientes e acompanhar métricas são passos essenciais para diminuir atrasos.
Qual o melhor sistema de cobrança e gestão de inadimplência?
O melhor sistema para seu negócio recorrente realizar cobranças e gestão de inadimplência é aquele que oferece os recursos mais avançados.
Como você conferiu acima, o uso do cartão de crédito na recorrência é uma forma prática e cômoda tanto para o cliente quanto para a empresa.
Por isso, é necessário contar com os vários tipos de retentativas que mostramos acima.
A Vindi oferece todos e vai além: com a funcionalidade exclusiva do Renova Cartões, atualiza automaticamente dados de cartões expirados ou cancelados através das bandeiras Visa e Mastercard.
E se o cliente optar pelo Pix ou o boleto, nosso sistema permite configurar uma régua de cobranças para reduzir bastante as chances do cliente se esquecer de pagar.
Além disso, você vai precisar de um painel de indicadores completo para acompanhar as principais métricas que podem mostrar o desempenho do seu negócio.
A Vindi conta com todos esses recursos e muito mais, tendo recuperado mais de R$ 693 milhões para seus clientes.
Que tal começar a mudar a forma como gerencia a inadimplência?
Descubra o poder do Hub de Pagamentos da Vindi para recorrência!
Com o Hub de Pagamentos da Vindi você tem a solução ideal para gerenciar pagamentos, incluindo os recorrentes.
Com a melhor e mais robusta plataforma de recorrência do mercado, você tem segurança máxima para transações, alta estabilidade para vender sem interrupções e flexibilidade nas regras de precificação.
Além disso, automatiza processos, conta com recursos exclusivos de controle da inadimplência e com a maior taxa de aprovação em recorrência do mercado.
